Detta avsnitt handlar om fördelarna och nackdelarna med att investera i fonder.
Skatter på övre delen av förlusterna
Som vi alla vet har många människor förlorat investeringspengar på grund av volatiliteten på börsen under de senaste veckorna. Det har varit en tuff tid för de allra flesta investerare. Men det som är väldigt svårt är att förlora pengar i din fond, och sedan behöva betala skatt på den förlorande investeringen! Låt mig förklara…
Även om många fonder har drabbats av stora förluster, har vissa fortfarande kapitalvinster. En realisationsvinst är helt enkelt skillnaden mellan det belopp du betalar för en kapital tillgång när du köper den och det belopp du får för den investeringen när du säljer den. Om du gör en vinst från försäljningen har du en realisationsvinst som är skattepliktig. Det förlorar pengar från försäljningen, du har en kapitalförlust. Realisationsvinster får ske mot kapitalförluster.
Phantom vinster är läskiga
En situation där du är skyldig skatt, även om du upplever en negativ avkastning på investeringen kallas en fantomvinst. Nej, det är inte ett vänster skämt från Halloween! Phantom vinster är vanliga i en down-marknad, som vi har upplevt nyligen. De kan inträffa när investerare väljer att komma ut ur en nedgången fond. Om investeraren vill sälja kan fondet behöva samla in pengar för att betala aktieägaren. Fonden skulle göra det genom att sälja investeringar, till och med lönsamma.
Ömsesidig fondöversikt
Om du inte är bekant med fonder är de företag som investerar i aktier, obligationer, penningmarknader, tillgångar och andra värdepapper eller en kombination av dessa. De investeringar som en fond äger äger heter sin portfölj. Det är ett bekvämt paket med många enskilda investeringar som skulle vara komplicerade för en typisk investerare att hantera på egen hand. Ömsesidiga medel tillåter människor utan ekonomisk erfarenhet att enkelt investera små eller stora pengar.
Kapitalvinstbehandling
Men det är en stor skillnad i hur kapitalvinster hanteras med fonder jämfört med enskilda värdepapper. När du köper och håller ett lager, till exempel betalar du skatt varje år på det du tjänar. Intäkterna kan komma från intjänade räntor eller erhållna utdelningar. Men du betalar inte kapitalvinstskatt tills du faktiskt säljer aktierna och bankar en vinst. Med fonder är samma uppgifter sanna. Men förutom att betala personlig kapitalvinst skatt på aktier du säljer och dra nytta av, du måste också betala skatt varje år på fondens realisationsvinster.
Det beror på att amerikanska skattelagen kräver att fonder ska fördela kapitalvinster till sina aktieägare. Och dessa utdelningar beskattas till den långsiktiga kapitalvinstgraden, oavsett hur länge du har ägt aktierna. Så om en fondförvaltare säljer några av de underliggande värdepapperen för en vinst, som inte helt kan kompenseras av förlust, måste de överlämna den skattepliktiga vinsten till aktieägarna. Detta händer även om fonden hade dålig prestanda efter att du köpt den
Fördelar och nackdelar med ömsesidiga fonder
Betyder det att fonder är dåliga investeringar? Absolut inte. Fonder ger aktieägarna stora fördelar som professionell förvaltning, diversifiering, likviditet, prisvärdhet och bekvämlighet. Men varje investering fordon har sina fördelar och nackdelar. Jag vill göra dig medveten om ett par mer nackdelar med fonder för att bara komma ihåg:
De flesta avgiftskostnader. Ömsesidiga fonder kan vara dyra att driva. Det är därför som investerare träffar årsavgifter och försäljningskommissioner, oavsett fondens prestation. Det finns dock några otillräckliga medel som kan minimera förvaltningsavgifterna. Om du känner dig bekväm att investera utan en mäklars tjänster, överväga att köpa fonder direkt från en felfri fondfamilj för att spara på kostnader.
Aktiekurserna beräknas bara en gång om dagen. Detta står i kontrast till ett enskilt lager där du kan övervaka prisförändringar minut för minut, om du vill, genom att kolla webbplatser som etrade.com eller scottrade.com. Men eftersom en fond består av flera värdepapper, beror priset på fondens substansvärde eller nettovärde som beräknas vid slutet av handelsdagen. Men om du sällan omfördelar pengar, eller köper och säljer medel, inom en fondfamilj, kanske det inte är något problem för dig.
Ömsesidiga fonder och skatteregler
Ett sätt att eliminera skatter på fondfördelningar är att köpa dem inom ett pensionskonto. Detta beror på att pensionskonton som IRA och 401 (k) s är exempel på skatteuppskjutna konton. Det innebär att vinsten inte redovisas som kapitalvinster. Du får inte träffa några skatter tills du tar ut dina pengar. Vid den tiden beskattas din vinst som vanlig inkomst, inte kapitalvinster.
Ömsesidiga fonder och skattepliktiga konton
Men om du äger fonder utanför ett kvalificerat pensionskonto, var beredd på eventuell skatteplikt i år. Många värdepappersfonder slutade sitt räkenskapsår i slutet av oktober, så var på utkik efter deras uppskattningsberäkningar så att du kan planera i enlighet med detta.
Här är ett tips om du investerar i fonder i ett skattepliktigt konto: överväga att vänta på att köpa fler aktier tills fondet har gjort några vinstutdelningar för räkenskapsåret 2008. Jag lägger en länk i shownoterna till IRS Publication 564 som innehåller djup information om skatterna i samband med investeringar i fonder.
För mer information, kolla in den här episoden av The Winning Investors show, som jämför fonder med Exchange Traded Funds (ETF). Och i ett framtida avsnitt kommer jag att täcka några strategier för att investera framgång.
Administrativ
Jag är glad att du lyssnar. Hitta ett transkript av denna show samt all kontaktinformation på moneygirl.quickanddirtytips.com.
Chi-Ching, det är allt för nu, artighet av Money Girl, din guide till ett rikare liv.
Ytterligare resurs:
Introduktion till ömsesidiga fonder från SEC
Bild med tillstånd av Shutterstock
Fler tips från Money Girl
